区块链如何量化交易（区块链如何量化交易市场）_下载

本文目录一览：

1、现代金融理论认为，证券投资的额外收益率可以看做两部分之和。第一部分是和整个市场无关的，叫阿尔法；第二部分是整个市场的平均收益率乘以一个贝塔系数。贝塔可以称为这个投资组合的系统风险。

2、股票里面的量化指的是用先进的数学模型代替主观判断，然后从庞大的历史数据中海选能带来超额收益的情况以制定策略，随后用数量模型验证及固化这些规律和策略。此外，量化交易是指利用统计学，数学，计算机技术和现代的金融理论，来辅助投资者更好地盈利。

3、阿尔法交易系统通过技术判断，概率加仓，对冲风险、可控的风控，24小时不间断操作等等，实现了平均收益高、佣金转化率可观的战绩一经推出就受到市场广泛关注。量化交易至少应该包括五个方面的要素：买入和卖出的信号系统。牛市还是熊市的方向指引。头寸管理以及资金管理。

4、海外市场与A股在处理这些因子时有所差异：海外倾向于追求市场中性和严格的杠杆管理，而在A股市场，多头策略更为普遍，这无疑对风险因子的管理带来了挑战，影响着阿尔法因子的发挥。然而，全市场选股产品在一定程度上打破了这些限制，尽管不降低风险，却能够释放出更大的阿尔法潜力。

5、其中，期现套利是国内的主流套利策略。量化CTA基金：说白了就是投向期货市场的期货基金，只不过用量化投资方法研究期货品种的价格变化趋势，以程序化实现交易。以沪深300股指期货为例，沪深300股指期货上涨时做多，下跌时做空，涨跌都盈利。

6、基金收益=阿尔法收益+贝塔收益+残留收益其中贝塔收益＝贝塔系数×基准收益。残留收益是随机变量，平均值为0，可以略过。在量化投资者的眼里，收益和风险一个硬币的两面，风险带来收益，收益意味着风险。收益和风险在公式里可以互换使用。